|
-
De maand
september is voorbij, daarom start ik met de
maandgrafiek. U ziet magenta stippellijnen, dat zijn de Fibonacci
niveaus over de stijging 195 - 374,2. Het slot van de
maand lag ruim boven 263,4, waar het 61,8% niveau ligt.
De markt heeft hiermee de kans op bodemvorming rond deze
grens open weten te houden. Zou er een slot onder 263,4
hebben gestaan dan was een daling naar 217,8 of 195
waarschijnlijk geweest. Nu heeft de markt de kans
behouden om deze daling te voorkomen. Dat is in ieder
geval een positief punt bij de zevende rode candle op
rij die in deze maandgrafiek is ontstaan.
-
De candle
van deze week in de weekgrafiek omvat een groot deel van
de voorgaande candle. Dit maakt het tot een engulfing
bullish line, een potentieel bodempatroon. De candle dient volgende
week vrijdag bevestigd te worden met een stijging
vooraleer zeker is dat er daadwerkelijk een bodem komt
te staan. Dit is iets om komende vrijdag op te letten.
Vooralsnog dienen we in ieder geval rekening te houden
met een mogelijk vervolg naar boven.
-
Willen we
daadwerkelijk verder naar boven gaan dan dienen we wel de stippellijn
rond 284,2 in de daggrafiek uit te nemen. Doen we
dat dan kunnen we door naar 295,6, waarbij ik de grafiek
rond het 50daags gemiddelde EMA50
(de dalende magenta stippellijn) uiteraard wel
controleer op eventuele topvorming. Dat is namelijk nog
een potentiële weerstandslijn.
-
Negatiever
zou de ontwikkeling worden zouden we onder het laagste
punt van gisteren 276,6 geraken. Dit zou de kans op een
vervolg naar beneden namelijk weer doen toenemen.
-
De vlag
c-c' die gisteren in de uurgrafiek werd afgerond heeft
zijn waarde verloren, want het koersverloop van vandaag
past niet bij wat op grond van de vlag te verwachten
was. De markt is gisteren te optimistisch te werk
gegaan.
-
Er staan
in deze grafiek drie steunniveaus die maandag van belang
zijn, namelijk de grenzen 278, 277,3 en 276,6. Zouden we
door deze drie grenzen zakken dan gaan we terug naar het
gap
tussen 272,3 en 274,2 dat de markt open heeft gelaten.
We gaan dan naar ik veronderstel naar 272,3 of lager.
-
Het
gegeven dat beleggers hebben gezorgd voor een patroon
van hogere bodems wijst echter op een voortzetting naar
boven. De markt doet een poging daartoe indien de AEX
boven de laatste top rond 281 komt.
- Niet alleen de hogere
bodems 276,6, 277,3 en 278 wijzen op een streven in de
markt om verder te stijgen, de candle uit de slotveiling
doet dat ook. Grote partijen hebben deze veiling benut
om de index aan het slot nog een vol punt hoger te
zetten, een stevig signaal en tevens een teken dat er
flink wordt gestuurd. De index moet naar boven.
Normaliter moet je een beweging als deze in een
slotveiling niet kunnen krijgen, die veiling is er
namelijk voor bedoeld om dit te voorkomen.
- In de grafiek staan Fibonacci
lijnen over de daling 285,1 - 277,3. Weerstand kan er
liggen rond 280,3, 281,2 en 282,1 en uiteraard ook bij
de grens 281 die we in de uurgrafiek al zagen. Zouden we
deze vier grenzen passeren dan komt er een nieuwe aanval
op het weerstandsniveau 284,2 dat we zoals we in de
daggrafiek moeten uitnemen wil de index verder op kunnen
lopen.
Resumerend:
De aandelenmarkt heeft deze
maand de mogelijkheid op de vorming van een bodem rond het
61,8% niveau in de maandgrafiek open gehouden. Dit is
belangrijk vanwege het feit dat een daling onder deze grens
op 263,4 een vervolg naar 217,8 of 195 zou hebben
opgeleverd. De mogelijke bodem kwam deze week tot stand met
een engulfing bullish line in de weekgrafiek. Komende
vrijdag moet blijken of deze potentiële bodem bevestigd
wordt. De markt heeft met de reeks korte termijn bodems
276,6, 277,3 en 278 ondanks de daling van vandaag te kennen
gegeven verder te willen stijgen. Die boodschap kwam er ook
uit de slotveiling. Weerstand vinden we rond 280,3, 281,
281,2 en 282,1. Dit zijn grenzen die we moeten passeren
willen we nogmaals de aanval openen op de grens 284,2. Die
grens moeten we blijvend uitnemen willen we naar het 50daags
exponentieel gemiddelde of naar het weerstandsniveau 295,9
in de daggrafiek kunnen gaan. Zakken we daarentegen
achtereenvolgens door de bodems 278, 277,3 en 276,6 dan
keren we terug naar 272,3 of lager en neemt het risico op
een vervolg van de dalende trend wederom toe.
En
dan nog dit...
In grafieken waarin geen
duidelijke patronen zijn te ontdekken val ik nog wel eens
terug op de meest klassieke techniek die de technische
analyse kent. Deze techniek is gebaseerd op de ligging die
toppen en bodems die zijn gevormd ten opzichte van elkaar hebben in zo'n grafiek.
Een voorbeeld ziet u hieronder in de daggrafiek van de
Nikkei.
- U ziet blauwe en zwarte
stippen in deze grafiek. De blauwe stippen staan boven
de significante toppen, de zwarte
stippen onder de achtereenvolgens te onderscheiden bodems. Hierdoor wordt
direct duidelijk dat er sprake is van een neerwaartse
trend. Iedere blauwe stip ligt onder de vorige blauwe
stip, iedere zwarte onder de voorgaande zwarte. Er staat
een patroon van lagere toppen en lagere bodems, wat de meest klassieke aanwijzing is voor een
dalende trend. Ik heb een vraagteken gezet bij de candle
van vandaag. Wordt dat een lagere top en volgt een
daling onder 8360 dan keert de Nikkei terug naar het
laagste punt net onder 8230 van 15 maart van dit jaar,
de bodem na de aardbeving met tsunami. Het patroon van lagere toppen en bodems blijft
dan gehandhaafd en dus ook de neerwaartse trend. Stijgt
de Nikkei daarentegen tot boven 8865 dan kan de huidige
neerwaartse beweging beëindigd worden. Het patroon van
lagere toppen zou dan immers doorbroken worden. Er zou
daarna nog wel een hogere bodem nodig zijn om
het bodemproces af te maken. Zo kun je met een simpel
patroon gebaseerd op de ligging van toppen en bodems
toch aardig uit de voeten. -Ad Nooten-
Geplaatst
vrijdag 30 sep 2011, 19.24u.
Eerder
vandaag verschenen de volgende updates:
30 sep 09.15u:
Beurs is dag gestart met een daling
30 sep 10.00u:
AEX ondanks kort herstel onder druk
30 sep 11.15u:
Daling na inflatiecijfers uit Europa
30 sep 12.00u:
Beursgraadmeter verder onderuit
30 sep 13.00u:
Bodem van gisteren niet ver meer
30 sep 14.00u:
AEX opgeveerd, er staat nu een wig
30 sep 15.00u:
Wig in de AEX is een vlag geworden
30 sep 16.00u:
Index op en neer rond cijfers uit VS
30 sep 17.00u:
Poging tot stijgen liep op niets uit
Agenda
van maandag 26 sep t/m vrijdag 30 sep
Overzicht
van eerder in En
dan nog dit... besproken onderwerpen
Naar boven
|
